2025清明后产业观察：半导体、旅游、稀土出口、血制品行业新动向

近期，电子信息制造业成为了关注的焦点。在山西省太原市，工业和信息化部举办了一场关于2025年全国电子信息制造业高质量发展的行业会议。会上，相关部门强调了要平衡高质量发展和安全水平，推动电子信息制造业稳定增长，并加速其数字化转型。会议特别指出，要聚焦集成电路、基础电子以及整机系统等关键领域，旨在培育和发展一批新兴产业和未来产业。中信证券对此持乐观态度，预测全球半导体产业将持续扩大，特别是在云端算力和端侧AI的推动下，国内半导体产业有望在政策支持和技术创新的双重驱动下实现显著增长。

清明小长假期间，国内旅游市场异常火爆，多个景区因游客量激增而采取了限流措施。数据显示，赏花游成为清明假期的热门选择，订单量环比增长了45%，山岳类景区尤为受欢迎，带动了乡村游的显著增长。携程、飞猪、去哪儿等旅游平台发布的出游总结报告揭示了这一趋势。国金证券分析认为，拥有稀缺自然资源的核心景区，凭借其垄断性的经营优势，有望在交通改善、资产注入和旅游热点等因素的推动下，实现超越行业平均水平的恢复和增长。

在国际贸易领域，商务部近期发布了一项关于部分中重稀土相关物项出口管制的决定，对含有特定稀土元素的产品实施了出口管制。这一决定自发布之日起生效，旨在加强对稀土资源的保护和管理。稀土作为国家战略资源，其出口管制有望提升国内稀土行业的战略地位。国金证券的专家指出，海外稀土供应链的脆弱性可能导致恐慌性备货，进而推动国内外稀土价格同步上涨。这一出口管制政策还可能伴随一系列后续政策和行业整合，助力稀土行业走出低谷，迎来复苏。

与此同时，血制品行业也迎来了新的发展机遇。在贸易摩擦的背景下，外资销往我国的白蛋白成本大幅增加，为国产血制品厂家提供了市场份额提升的机会。由于市场供需关系的变化，血制品价格存在上涨的可能性。光大证券分析指出，血制品具有治疗多种疾病的功效，其需求相对稳定，受经济周期影响较小。同时，血制品行业受上游原材料血浆供应的限制，整体市场供给有限。近期，对美国产品加征的关税可能会提高进口人血白蛋白的价格，削弱其价格优势，从而有利于国产白蛋白市场份额的提升。这一趋势为国产血制品企业带来了战略性国产替代和发展的机会。

总体而言，近期国内多个行业都迎来了新的发展契机。电子信息制造业在政策的推动下，正加速向高质量发展迈进；旅游市场在清明小长假的带动下，展现了强劲的增长势头；稀土行业通过出口管制政策的实施，有望提升战略地位和行业竞争力；而血制品行业则在贸易摩擦和供需变化的背景下，迎来了国产替代和发展的新机遇。这些变化不仅为相关行业带来了新的发展机遇，也为整个经济体系的转型升级注入了新的动力。